현재 거래 포지션

마지막 업데이트: 2022년 7월 6일 | 0개 댓글
  • 네이버 블로그 공유하기
  • 네이버 밴드에 공유하기
  • 페이스북 공유하기
  • 트위터 공유하기
  • 카카오스토리 공유하기
선물거래는 비트코인 외에 다른 코인도 지원한다.

주식선물 포지션 청산 3가지 방법

주식선물은 빠른 속도로 성장하고 있다. 9월물 만기 직전일 기준 한 주간의 거래량은 일평균 4만2000계약을 넘었고, 하루 거래대금은 500억원을 능가한다. 15개 종목 전체 미결제 약정 수량만 14만계약에 달한다.

이제는 주간 단위로 외국인과 기관 그리고 개인의 포지션 대립도 일어나며, 외국인이 샀는지 기관이 팔았는지 하는 매매 동향도 주요 참고 사항이 되었다. 종목별로도 하루 거래량이 5000계약을 넘어서는 종목이 삼성전자, 국민은행, 우리금융, 현대차 등으로 서서히 확대되며 일반 투자자들의 참여도 본격적으로 이루어지는 모습이다. 이것이 지난 4개월간 주식선물의 성장 스토리다.

그러나 일반 투자자들이 주식선물을 매매할 때 유의할 사항이 있다. 주식선물은 현물과 연관되는 선물 상품이라는 것이다. 선물 상품의 장점은 레버리지 활용 폭이 크다는 점과 매수와 매도를 자유롭게 배팅할 수 있다는 데 있다. 그래서 현물 주식을 매매하면서 수익을 확대하거나 리스크를 관리하는데 좋은 보완 수단이 된다.

그런데 지난 4개월간 개인투자자들은 주식선물에서 계속 매수세만 보여 왔다. 주식선물 개설일의 KOSPI 종가가 무려 1859포인트였다는 사실을 감안하면, 그 동안 장이 하락하는데도 불구하고 개인투자자들은 매수 관점의 접근만 했으니(그것도 레버리지를 활용하면서) 얼마나 손실이 컸을지 안타깝다.

주식선물을 매매할수록 중요한 것이 리스크 관리다. 리스크 관리 부분은 대부분의 주식관련 유명 서적에서 공통적으로 다루어지는 부분이지만, 일반투자자들은 뻔한 내용이라고 생각하고 그 중요성을 간과하기 쉽다. 하지만 역설적으로 뻔한 내용이지만 대부분의 주식관련 유명 서적에서 다루어지는 만큼 그 중요성은 절대 무시할 수 없다.

주식은 사는 것보다 파는 것이 더 어렵다고 한다. 주식선물도 마찬가지로 어떤 종목을 골라서 매수ㆍ매도 타이밍을 잡는 것보다 언제 얼마의 수익 혹은 손실로 청산하느냐가 더 어렵다. 포지션 청산의 방법은 크게 3가지가 있다.

첫째 이미 모두 다 알고 있는 STOP LOSS(손절매)다. 현재 포지션의 손익이 허용된 최대 손실을 초과하면 포지션을 청산하는 방법이다. STOP LOSS는 누구나 중요성을 알고는 있지만 막상 실행하면 상당히 어려운데, 이를 몸에 익히기 위해서는 훈련이 필요하다.

둘째 PROFIT TARGET(이익청산)이다. 기대하는 목표수익에 도달했을 때 현재의 포지션을 청산하는 것이다. 목표 수익률은 일률적으로 정해서 적용하는 방법도 있겠지만, 매수든 매도든 진입한 이유 혹은 조건에 따라 통계적으로 달리 적용하는 것도 좋은 방법이다.

셋째 가장 중요한 TRAILING STOP(추적청산)이다. 현재의 수익이 최대수익에서 지정된 값만큼 감소하였을 때 포지션을 청산하는 방법인데, 포지션의 수익이 상승할수록 청산 라인도 같이 상승해서 최종 수익도 상승하게 된다. 주목적은 현재의 포지션이 맞았을 때 그 추세를 끝까지 타고 현재 거래 포지션 가서 이익을 최대화 하자는 것이다. 얼마나 수익이 커질지 미리 예단하고 정리했다가 더 큰 수익을 놓치는 우를 범하지 않기 위한 방법이다. 즉 손실을 제한하는 현재 거래 포지션 것이 아니고 수익의 감소를 제한하는 방법이다.

예를 들어 최대 수익대비 하락을 20%로 설정하였다고 하자. 어떤 종목의 주식선물을 1만원에 매수하였는데, 1만1000원이 되었다면 1만800원 이하로 떨어졌을 때 정리하면 된다. 1만800원으로 떨어지지 않고 계속 상승한다면 정리하지 않는다.

이후 계속 상승해서 1만5000원이 되었다면 1만4000원 이하로 떨어졌을 때 정리하면 된다. 1만4000원으로 떨어지지 않고 계속 상승한다면 정리하지 않는다. 즉 얼마를 벌지 알 수 없지만, 최소한 벌어놓은 수익의 80%는 확보할 수 있게 한다. 따라서 이 방법은 언제 얼마에 정리해야 될지 고민하는 스트레스를 줄여준다.

한번 투자했을 때 100원을 벌지만 잃을 때도 100원을 잃는 사람이 있다고 가정하자. 이 사람은 포지션을 오래 가져가지는 못하지만 먹을 타이밍은 잘 맞추는 사람이다. 이런 사람은 매매 횟수를 늘리되, 성공 횟수를 실패 횟수보다 늘리면 큰돈을 벌 수 있다. 이런 사람에게는 짧은 수익을 놓치지 않게 하는 이익청산이 유용할 것이다.

반대로 투자했을 때 성공 횟수와 실패 횟수가 동일한 사람이 있다고 가정하자. 이 사람은 한번 포지션이 맞았을 때 강심장이라서 끝까지 수익을 확보하는 사람이다. 이런 사람은 투자했을 때 성공 확률은 높지 않더라도 실패했을 때의 손실 금액보다 성공했을 때의 수익 금액을 크게 하면 큰돈을 벌 수 있다. 이런 사람에게는 이익청산보다 손절매와 추적청산이 유용할 것이다.

선물거래(롱포지션/숏포지션/공매도??)

선물거래-썸네일

선물거래란 미래의 시점에 미리 정한 가격으로 현재의 시점에서 약정하는 거래입니다. 즉 미래의 가치를 현재 진단한 가격으로 사고파는 것입니다.

배추를 재배하는 농부가 있습니다. 배추는 상황에 따라 풍작 이 될 수도 흉작이 될 수도 있습니다.
농부는 안정적인 수입을 위해 수확하는 시점에 일정한 금액으로 팔기를 원합니다.
만약 3개월 후 수학 되어서 판매해야 한다면 가격이 어떻게 될까요?
여기서 선물 거래가 발생합니다. 구매자가 3,000원으로 3개월 후에 구매하겠다고 합니다.
3개월 후에 배추 가격이 1,000원 이 되든 7천 원이 되든 구매자는 3,000원에 구매를 해야 합니다.
3개월 후 배추 가격이 4,000원이 된다면 구매자는 천 원의 이득을 보는 것이고 2,000원이 된다면 손해를 보고 구매를 해야 합니다.

그런데 여기서 선물거래 하면 빠질 수 없는 '롱포지션', '숏포지션'이 나옵니다.
롱포지션이란 '선물매수(상승배팅)'이구요 숏포지션이란 '선물매도(하락배팅)' 입니다.
롱포지션(long positions)-오를 것으로 예상될 때 주식을 사서 보유.
숏포지션(short positions)-내릴 것으로 예상될 때 그 주식을 보유하고 있는 사람에게 주식을 빌려서 현재가에 그 주식을 매도합니다. 빌려서 주식을 팔았으니 다시 그 주식을 사서 빌린 사람에게 돌려줘야 하는데 이 상태를 매도포지션이라고 하며 번역하면 '공매도'라고 합니다.
쉽게 예를 들어 설명하면 현재 금값이 한 돈에 20만 원이라고 합시다. 그런데 내가 보기엔 금이 10만 원까지 떨어질 것 같으면 금을 가지고 있는 사람에게 빌립니다. 그런 다음 금을 20만 원에 바로 팔아서 내가 가지고 있습니다.
시간이 흘러 진짜 금값이 10만 원으로 떨어졌고, 그때 시장에 가서 금을 10만 원에 다시 사서 금을 빌린 사람에게 되돌려 줍니다. 그럼 원래는 나에게 없던 금을 빌려서 팔고 나중에 사서 되돌려 주니 나의 주머니에는 시세차익만큼의 수익을 얻게 되는 것입니다. 반대로 금이 30만 원으로 올랐다면 팔았던 돈 20만 원과 내 돈 10만 원을 덧붙여 30만 원에 금을 사서 되돌려 줘야 합니다.

거래에서 포지션 크기를 계산하는 방법

거래에서 포지션 크기를 계산하는 방법

포트폴리오가 아무리 커도 적절한 위험 관리 를 수행해야합니다 . 그렇지 않으면 계정이 빨리 날아가고 상당한 손실을 입을 수 있습니다. 관리가 잘되지 않는 단일 거래로 몇 주 또는 몇 달의 진행 상황이 사라질 수 있습니다.

거래 나 투자에 관한 기본적인 목표는 감정적 인 결정을 내리지 않는 것입니다. 재정적 위험 이 수반 됨에 따라 감정이 현재 거래 포지션 큰 역할을 할 것입니다. 거래 및 투자 결정에 영향을 미치지 않도록 계속 확인할 수 있어야합니다. 이것이 투자 및 거래 활동 중에 따를 수있는 일련의 규칙을 만드는 것이 유용한 이유입니다.

이러한 규칙을 거래 시스템 이라고 부를 수 있습니다 . 이 시스템의 목적은 위험을 관리하는 것이지만 마찬가지로 중요한 것은 불필요한 결정을 제거하는 것입니다. 이렇게하면 때가되면 거래 시스템이 성급하고 충동적인 결정을 내릴 수 없게됩니다.

이러한 시스템을 구축 할 때 몇 가지 사항을 고려해야합니다. 투자 기간은 어떻습니까? 당신의 위험 허용 범위는 무엇입니까? 얼마나 많은 자본을 위험에 빠뜨릴 수 있습니까? 우리는 다른 많은 것들을 생각할 수 있지만,이 기사에서는 개별 거래에 대한 포지션을 조정하는 방법에 대한 특정 측면에 초점을 맞 춥니 다.

이를 위해서는 먼저 귀하의 거래 계좌가 얼마나 큰지, 그리고 단일 거래에서 얼마나 많은 위험을 감수 할 것인지를 결정해야합니다.

계정 크기를 결정하는 방법

이것은 단순하고 중복 된 단계처럼 보일 수 있지만 유효한 고려 사항입니다. 특히 초보자 인 경우 포트폴리오의 특정 부분을 다른 전략 에 할당 하는 것이 도움이 될 수 있습니다 . 이렇게하면 다양한 전략으로 현재 거래 포지션 진행 상황을보다 정확하게 추적 할 수 있으며 너무 많은 위험을 감수 할 가능성도 줄일 수 있습니다.

예를 들어, 비트 코인 의 미래를 믿고 현재 거래 포지션 하드웨어 지갑 에 장기적인 위치 를두고 있다고 가정 해 보겠습니다 . 이를 거래 자본의 일부로 간주하지 않는 것이 가장 좋습니다.

이러한 방식으로 계정 크기를 결정하는 것은 단순히 특정 거래 전략에 할당 할 수 있는 사용 가능한 자본 을 보는 것입니다.

계정 위험을 결정하는 방법

두 번째 단계는 계정 위험을 결정하는 것입니다. 여기에는 단일 거래에서 위험을 감수 할 가용 자본의 비율을 결정하는 것이 포함됩니다.

2 % 규칙

전통적인 금융 세계에는 2 % 규칙이라는 투자 전략이 있습니다. 이 규칙에 따르면 거래자는 단일 거래에서 계정의 2 % 이상의 위험을 감수해서는 안됩니다. 이것이 의미하는 바를 정확히 살펴 보지만 먼저 변동성 이 큰 암호 화폐 시장에 더 적합하도록 조정 해 보겠습니다.

2 % 규칙은 일반적으로 몇 개의 장기 포지션 만 입력하는 투자 스타일에 적합한 전략입니다. 또한 일반적으로 암호 화폐 보다 변동성이 적은 상품에 맞춰져 있습니다. 당신이 더 활동적인 거래자이고 특히 당신이 시작한다면, 이것보다 현재 거래 포지션 훨씬 더 보수적 인 것이 생명을 구할 수 있습니다. 이 경우 대신 1 % 규칙 이되도록 수정하십시오 .

이 규칙은 단일 거래에서 계정의 1 % 이상의 위험을 감수해서는 안된다는 것을 나타냅니다. 이것은 사용 가능한 자본의 1 %로만 거래를 시작한다는 것을 의미합니까? 절대적으로하지! 거래 아이디어가 잘못되어 손절매 가 발생하면 계정의 1 % 만 잃게됩니다.

무역 위험을 결정하는 방법

지금까지 우리는 계정 크기와 계정 위험을 결정했습니다. 그렇다면 단일 거래에 대한 포지션 규모를 어떻게 결정합니까?

우리는 우리 의 무역 아이디어가 무효화되는 곳을 봅니다 .

이것은 중요한 고려 사항이며 거의 모든 전략에 적용됩니다. 거래 및 투자와 관련하여 손실은 항상 게임의 일부입니다. 사실 그들은 확실합니다. 이것은 최고의 거래자조차도 항상 옳지 않은 확률 게임입니다. 실제로 일부 상인은 옳은 것보다 훨씬 더 잘못 될 수 있으며 여전히 수익성이 있습니다. 어떻게 가능합니까? 모든 것은 적절한 위험 관리 , 거래 전략 및 고수로 귀결됩니다.

따라서 모든 거래 아이디어에는 무효화 지점이 있어야합니다. 이것이 우리가 말하는 곳입니다. 우리의 초기 아이디어는 잘못되었으며, 추가 손실을 줄이기 위해이 위치에서 벗어나야합니다 . 보다 실용적인 수준에서 이것은 우리 가 손절매 주문을 하는 곳을 의미 합니다.

이 지점을 결정하는 방법은 전적으로 개별 거래 전략과 특정 설정을 기반으로합니다. 무효화 지점은 지원 또는 저항 영역 과 같은 기술적 매개 변수를 기반으로 할 수 있습니다 . 또한 지표 , 시장 구조의 붕괴, 또는 완전히 다른 것에 기반 할 수 있습니다 .

손절매를 결정하기위한 한 가지 방법은 없습니다. 자신의 스타일에 가장 적합한 전략을 직접 결정하고이를 기반으로 무효화 지점을 결정해야합니다.

위치 크기 계산 방법

이제 위치 크기를 계산하는 데 필요한 모든 요소가 있습니다. $ 5000 계정이 있다고 가정 해 보겠습니다. 우리는 단일 거래에서 1 % 이상의 위험을 감수하지 않는 것을 확인했습니다. 이것은 우리가 단일 거래에서 $ 50 이상을 잃을 수 없다는 것을 의미합니다.

우리가 시장 분석을 수행하고 우리의 거래 아이디어가 초기 진입 현재 거래 포지션 시점에서 5 % 무효화되었다고 결정했다고 가정 해 보겠습니다. 실제로 시장이 5 % 하락하면 거래를 종료하고 $ 50의 손실을받습니다. 즉, 포지션의 5 %는 계정의 1 %가되어야합니다.

위치 크기를 계산하는 공식은 다음과 같습니다.

이 거래의 포지션 규모는 $ 1000입니다. 이 전략을 따르고 무효화 지점에서 나가면 훨씬 더 큰 잠재적 손실을 완화 할 수 있습니다. 이 모델을 제대로 실행하려면 지불 할 수수료도 고려해야합니다. 또한, 특히 유동성 이 낮은 상품을 거래하는 경우 잠재적 인 미끄러짐에 대해 생각해야합니다 .

이것이 어떻게 작동하는지 설명하기 위해 다른 모든 것은 동일하게하여 무효화 지점을 10 %로 늘립니다.

우리의 손절매는 지금 우리의 초기 항목에서 두 배의 거리입니다. 따라서 우리가 계정의 동일한 금액을 위험에 빠뜨리고 싶다면, 우리가 취할 수있는 포지션 크기는 절반으로 줄어 듭니다.

마무리 생각

위치 크기 계산은 임의의 전략을 기반으로하지 않습니다. 여기에는 계정 위험을 결정 하고 거래 시작 하기 전에 거래 아이디어가 무효화되는 곳을 살펴 보는 것이 포함됩니다 .

현재 거래 포지션


공매수 (Long Position)

- 본인의 가진 자금(증거금) 을 담보로, 앞으로 가격이 오를것으로 예상하고, 거래소에서 돈을 빌려서 투자하는 방법
( 가격이 낮을때 사고, 높을때 팔려는 목적으로 매수하는 입장 )


공매도 (Long Position)

- 본인의 가진 자금(증거금) 을 담보로, 가격이 떨어질 것이라고 예상하고, 거래소에서 돈을 빌려서 투자하는 방법
( 가격이 높을때 사고, 낮을때 팔려는 목적으로 매도하는 입장 )


레버리지

- 자신의 담보금을 기반으로, 거래소에서 몇배를 빌려서 거래를 하는것을 의미
비트맥스의 경우 최대 100배까지 가능하며, 레버리지를 통해서 총 주문 가치가 산정됩니다.


증거금 (Margin)

- 레버리지 기반으로, 포지션을 진입하기 위해 요구되는 금액으로, 만약 10배의 레버리지로 거래를 할려면, 10%에 해당하는 금액이
100배의 레버리지로 거래를 하려면 1%의 증거금이 있어야합니다.

진입(포지션 오픈)

-매수나, 매도의 포지션이 시작할때를 의미

청산(포지션 종료)

- 매수나, 매도를 해놓은 포지션이 종료되는 것을 의미

스탑로스

- 미리 설정한 현재 거래 포지션 가격이 올경우, 포지션을 종료하는것

강제청산(마진콜)

- 매수나, 매도를 해놓은 포지션의 시장평균가가 청산가격을 넘어설경우, 비트맥스에서 포지션을 자동으로 정리하는 것을

교차마진(Cross Margin)

- 스프레드 마진으로 표현되며, 최대 레버리지가 100배로 포지션을 개시하면서, 보유하고 있는 잔고 전체를 증거금으로 활용
전재산을 증거금으로 잡기 때문에, 강제청산의 리스크가 큽니다

격리마진(Isolated)

- 증거금을 처음 마진을 할때 한정 시킵니다. 청산을 당해도, 처음 개시했을대의 증거금만 잃고 나머지 잔고는 그대로 유지된다.

펀딩피

- 비트맥스 거래소 내에서, 거래 가격을 평균 시장가와 맞추기 위해서 제공하는 또 하나의 수수료
현재 과매수 상태라면, 롱포지션을 잡고있는 사람들이, 숏포지션을 잡고 있는 사람에게 일정량의 페이를 지급
펀딩 피 정산 시간은 매일 8시간 간격이며, 한국시간으로 새벽 5시, 오후 1시, 오후 9시에 지급

시장가(Taker Fee)

- 포지션을 진입할때, 시장가에 바로 매숫, 또는 매도를 활성화 하는것을
주문이 즉시 체결되는 장점이 있지만, 수수료가 0.075%로 높습니다


지정가(Maker Fee)

- 포지션을 진입할때, 지정해 놓은 가격에 도달시, 공매 또는 공매도 거래가 활성화 되는것
지정가의 수수료는 -0.025%로, 가격을 환급을 받을수 있습니다

선물거래 하는 법(롱, 숏포지션, 레버리지)

완벽한 한글화가 장점인 MEXC 거래소

→ 지금 팔고 나중에 갚을게!! = 숏포지션

→ 개념 상 지금 0개라도 -5개로 5개 판다는 것

→ 5개를 개당 천만 원에 5천만 원으로 팔았다면

추후 가격이 500만 원으로 떨어졌으면,

5개를 2500만 원으로 갚는 것입니다.

→ 그럼 그 차액 2,500만 원을 버는 것이죠.

→ 지금 사서, 나중에 오르면 팔게! = 롱포지션

→ 이건 현물과 개념이 비슷하죠?

→ 나중에 가격이 오르면 포지션 종료(청산)

→ 2,500만 원에 5개를 사서,

나중에 5,000 만원으로 파는 거죠.

여기서 중요한 점을 캐치하셨을 겁니다.

내릴 것 같으면 숏포지션 잡으면 됩니다.

오를 것 같으면 롱포지션 잡으면 됩니다.

처음이신 분들이 숏포지션 개념을 잡을 수 있도록

숫자를 넣어서 한번 이해해볼게요.

★ 현재 비트코인이 1000만 원인데, 500만 원으로 떨어진다고 가정해보겠습니다.

1) 1000만 원일 때, 1 btc를 숏포지션 잡습니다.

2) 그리고 실제로 500만 원으로 떨어졌을 때, 포지션을 종료합니다.

3) 그럼 그 차액 500만 원이 수익입니다.

→ 천만 원일 때, 1 btc를 먼저 공매도하고,

하락이 됐을 때 갚는 것(공매수)입니다.

선물거래는 비트코인 외에 다른 코인도 지원한다.

여기서 또 선물거래의 장점이 있습니다.

쉽게 말해서, 대출을 자유롭게 할 수 있습니다.

일반적으로 본인 시드의 100배까지,

또는 200배까지 지원합니다.

그러나 고배율일수록 리스크는 매우 커집니다.

레버리지 설정 화면

이번에도 숫자를 넣어 간단하게 이해해봅시다.

만약 100배 레버리지를 썼다면,

즉, 1%만 움직여도 100%의 손해입니다.

이때, 선물거래에서는 "청산" 이 일어납니다.

말 그대로 해당 포지션이 모두 청산되어

거래소 입장에서는 대출해준 원금을

반대로 생각하면 1%만 상승해도 100%의 수익입니다.

레버리지는 양날의 검이지만 잘 활용하시면

적은 시드로 큰 효과를 낼 수 있습니다.

제가 해본 바로는 5배, 많게는 10배가 적당합니다.

● 비트코인이 1000만 원에서 1100만 원으로 10%

상승할 때, 현재 거래 포지션 100만원으로 10배 레버리지를 태워서

- 100만 원으로 10배 레버리지 이므로

1000만 원이 투자금이 됩니다.

- 10%가 상승했기 때문에 100만 원의 수익 얻습니다.

- 원금 대비로 보자면 100% 수익입니다.

손실 한계를 정할 수 있는 스탑리밋 기능(어느정도 손실이 낫을 때, 자동으로 종료해주는 기능이다)

예상 청산 가격을 잘 확인해야 한다.

위에 두 가지 장점으로, 하락하는 요즘 장에서

숏포지션 잡아서 수익 내보는 것은 어떨까요?

이 글이 도움이 되셨다면 MEXC거래소 10% 할인 코드

(10% 할인율이 최고 할인입니다!)

선물거래는 국내 거래소(업비트 빗썸 등..)는 지원하지 않습니다.

한글화가 잘 된 거래소 MEXC를 추천드립니다.

MEXC 최고 수수료 할인 10% 코드 : mexc-1Qrcc

크립토 거래 플랫폼 | 비트코인, 이더리움, 알트코인, NFT, DeFi 매수 구매 | MEXC Global

MEXC 암호화폐 거래소. 우리 플렛품은 안전하고 비용이 들지 않습니다.실시간 암호화폐 가격 비트코인 BTC, 이더리움 ETH 외 기타 알트코인: NFT, DeFi, GameFi, 메타버스존. MEXC에서 크립토를 매수하세


0 개 댓글

답장을 남겨주세요